《基金》張帆:防守就是進攻,平衡操作

明年全球經濟可望優於今年,

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,美國FED最快在今年12月升息等正面消息下,

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,全球股市今年以來表現已經優於預期,

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,目前投資人還能再期待行情續航?而債券市場在FED升息預期下,

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,還有多少獲利空間?元大大中華豐益平衡基金擬任經理人張帆表示,

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,此時防守是最好的進攻,建議投資人採平衡操作,平衡的精神就在於隨著股票上漲而減少股票部位,轉入債券以控制可能的風險,反之亦然。將於10月21日起開募的「元大大中華豐益平衡基金」就秉持3H智慧新選擇的投資邏輯,其中包括:(一)High Quality(高品質):以平衡價值投資、專注企業本質為依歸,並不追逐市場熱點、短線題材,包括低本益比、低股價淨值比、償債能力佳、低違約風險、高股東權益報酬率。(二)High Value(高價值):篩選區間評價低估股債,以低波動標的進行價值型投資,打造長期收益。(三)High Flexibility(高靈活度):以股債靈活配置,基金初期預估股債及現金配置為債券50%、股票40%、現金10%;至於資產配置則為點心債或中國美元債30%、A股20%、港股20%、亞洲公司債20%、現金10%。(時報資訊),

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